CARREFOUR (CARR)

Realizando un análisis de la acción de Carrefour iniciando desde enero de 2020 al 15 de abril de 2025 podemos observar el siguiente comportamiento:

En el largo plazo La media de 15.77 y la desviación estándar de 1.71 indican cierta estabilidad en el precio de la acción a largo plazo. Sin embargo, la rentabilidad negativa de -10.59% sugiere que la acción ha tenido un rendimiento desfavorable en este periodo. En el mediano plazo la media de 13.44 y la desviación estándar de 0.45 muestran menor volatilidad. La rentabilidad de -4.60% sigue siendo negativa, lo que podría indicar una tendencia bajista. En el corto plazo   La media de 13.13 y la desviación estándar de 0.18 indican alta estabilidad en el corto plazo. La rentabilidad positiva de 3.08% y la alta probabilidad de éxito del 91.75% sugieren una oportunidad de inversión a corto plazo.

El Rendimiento de Activos de 1.40% es relativamente bajo, lo que podría indicar una eficiencia moderada en el uso de sus activos. El Rendimientos de Capital de  6.50% es más prometedor, mostrando una buena rentabilidad sobre el capital invertido. La Beta de  0.55 indica que la acción es menos volátil que el mercado, lo cual puede ser atractivo para inversores conservadores. El BPA de 1.08 sugiere que la empresa tiene una capacidad de generar ganancias por acción. La capitalización de Mercado de  8.64B y el Ebitda de 3.615B muestran una empresa sólida con buena capacidad de generación de ingresos.

Si su objetivo es una inversión a corto plazo, Carrefour podría ser una opción viable debido a su estabilidad y rentabilidad positiva en este periodo. Para inversiones a largo plazo, es recomendable analizar más a fondo los factores externos y las perspectivas del mercado.

Si se analizan los gráficos se observa que en la Tendencia General la media (generalmente la línea azul más suave) nos da una idea de la tendencia general del precio de la acción a lo largo del tiempo. Si la media tiene una pendiente ascendente, sugiere una tendencia alcista; si tiene una pendiente descendente, una tendencia bajista; y si es relativamente horizontal, una tendencia lateral.

En cuanto a la Volatilidad la distancia entre los picos y los valles del precio de la acción (la línea más irregular) alrededor de la media nos indica la volatilidad. Mayor fluctuación sugiere mayor riesgo, pero también mayores oportunidades potenciales. Los niveles de soporte son precios en los que históricamente la acción ha encontrado dificultad para caer por debajo. En los gráficos, estos suelen representarse con líneas horizontales (como la línea verde más baja). Cuando el precio se acerca a un nivel de soporte y rebota, sugiere que hay interés de compra en ese nivel.

Los niveles de resistencia son precios en los que históricamente la acción ha encontrado dificultad para superar. Estos también se representan con líneas horizontales (como la línea roja más alta). Cuando el precio se acerca a un nivel de resistencia y retrocede, sugiere que hay presión de venta en ese nivel. Cuando los niveles de soporte y resistencia son relativamente horizontales y el precio oscila entre ellos, se puede identificar un rango de negociación. Los traders a menudo buscan comprar cerca del soporte y vender cerca de la resistencia dentro de este rango.

Es importante observar qué sucede cuando el precio se acerca a los niveles de soporte o resistencia. Si el precio logra romper por encima de la resistencia con un volumen significativo, podría indicar el inicio de una nueva tendencia alcista. De manera similar, si el precio rompe por debajo del soporte, podría señalar el comienzo de una tendencia bajista.

El análisis gráfico permite visualizar la historia del precio de la acción, identificar posibles puntos donde la tendencia podría cambiar (soporte y resistencia), y tener una idea de su volatilidad. Esta información es valiosa para tomar decisiones de compra o venta, aunque siempre es crucial complementarla con otros análisis y considerar el contexto general del mercado.

 

CHINA MERCHANTS BANK (600036)

China Merchants Bank Co., Ltd., junto con sus filiales, ofrece diversos productos y servicios bancarios. Opera a través de los segmentos de Negocios Financieros Mayoristas, Negocios Financieros Minoristas y Otros Negocios.

Realizando un estudio del año 2020 a 2025 del China Merchants Bank se puede observar los siguientes aspectos relevantes:

En el largo plazo Vemos un rendimiento promedio de alrededor de 39, lo cual no es despreciable. Sin embargo, la volatilidad es la más alta de los tres plazos, lo que sugiere un mayor riesgo. En el mediano plazo el rendimiento promedio sube un poco, cerca de 40, y la volatilidad se reduce significativamente. Esto podría indicar un periodo de mayor estabilidad. En el corto plazo el rendimiento promedio es el más alto, alrededor de 43, pero  la volatilidad también es considerablemente alta. Además, la dispersión de los datos es la más baja, lo que podría significar menos oportunidades de grandes ganancias, pero también menos riesgo de grandes pérdidas en comparación con el largo plazo.

En cuanto a los fundamentales, un ROE (Rendimiento de capital) del 12,70% es bastante atractivo, señalando una buena rentabilidad para los accionistas. Un BPA (Beneficio por Acción) de 5,66 también es un dato a considerar.

Los datos recopilados son un excelente punto de partida para entender el comportamiento pasado de la acción. Sin embargo, para una recomendación de inversión sólida, es importante profundizar en el análisis fundamental y técnico, y considerar el contexto del mercado y sus propios objetivos financieros.

 

GRUPO DE INVERSIONES SURA (SIS_p)

 

FALABELLA (FALABELLA)

Observando los indicadores de FALABELLA, varias cosas me llaman la atención:

En el Corto Plazo existe una volatilidad elevada, la desviación estándar y el coeficiente de variación son altísimos comparados con los otros plazos. Esto sugiere que en el corto plazo, el precio de la acción ha tenido movimientos bastante bruscos.

La Rentabilidad Baja un 0.82% de rentabilidad en el corto plazo no es atractiva.

En el Mediano Plazo la volatilidad disminuye, aquí la cosa se calma un poco. La volatilidad es significativamente menor que en el corto plazo, lo que podría indicar cierta estabilización. Una Rentabilidad de  15.93% ya suena mejor. Esto sugiere que, a mediano plazo, la acción ha generado retornos más interesantes.

 A Largo Plazo la volatilidad es moderada y sigue siendo menor que en el corto plazo, aunque un poco más alta que en el mediano. La Rentabilidad Atractiva es  24.49% de rentabilidad acumulada en este periodo lo que es bastante positivo. Esto sugiere que, para los inversionistas con visión a largo plazo, Falabella ha ofrecido buenos resultados.

Ahora bien, observando los Fundamentales como el  PER (20.1x) que indica  cuántas veces el precio de la acción está contenido en las ganancias por acción. Un PER de 20.1 podría interpretarse como que los inversionistas están dispuestos a pagar 20.1 veces las ganancias actuales por cada acción. Si bien no es excesivamente alto, tampoco es bajo, y su atractivo dependerá de las expectativas de crecimiento futuro de la empresa y de cómo se compare con sus pares del sector. Un EBITDA (Beneficio antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) de 1.27 billones sugiere una buena capacidad de la empresa para generar flujo de caja operativo. Una beta ligeramente inferior a 1 indica que la acción de Falabella tiende a ser un poco menos volátil que el mercado en general. Esto podría ser atractivo para inversionistas con menor tolerancia al riesgo.

Los rendimiento de activos (2.60%) y rendimiento de capital (7.30%) miden la eficiencia con la que la empresa utiliza sus activos y el capital de los accionistas para generar ganancias. Los valores actuales sugieren que hay margen para mejorar la rentabilidad. El Beneficio Por Acción de 191.7 nos indica la ganancia que corresponde a cada acción en circulación. Una capitalización de mercado de 9.86 billones nos da una idea del tamaño significativo de la empresa en el mercado.

De acuerdo a lo analizado, Falabella parece una empresa con fundamentales sólidos y un potencial de crecimiento a largo plazo, como lo sugiere su rentabilidad histórica. Sin embargo, el corto plazo presenta una imagen de mayor incertidumbre y volatilidad, lo cual podría no ser adecuado para inversionistas con aversión al riesgo o con un horizonte de inversión muy corto.

Sería crucial analizar más a fondo los factores que han influido en la alta volatilidad del corto plazo y las razones detrás de la rentabilidad más baja en ese periodo. También sería interesante comparar los indicadores fundamentales de Falabella con los de sus principales competidores en el sector para tener una perspectiva más completa de su valoración y desempeño relativo.

Finalmente, recuerda que esta es una observación basada en los datos conseguidos en diversas fuentes. Una decisión de inversión siempre debe basarse en un análisis exhaustivo que considere sus objetivos financieros, tolerancia al riesgo y una comprensión profunda de la empresa y el mercado en general.

 

 

VOLKSWAGEN VZO (VOWG_P)

 

Volkswagen AG fabrica y vende automóviles en Alemania, otros países europeos, América del Norte, América del Sur, Asia-Pacífico e internacionalmente. Opera a través de cuatro segmentos: Automóviles y vehículos comerciales ligeros, Vehículos comerciales, Ingeniería energética y Servicios financieros.

Al realizar un estudio sobre el comportamiento de la acción de Volkswagen en Alemania, iniciando el 2020 – 2025, encontrando los siguientes indicadores estadísticos técnicos y fundamentales. De acuerdo a los datos conseguidos ¿usted como experto financiero aconseja a adquirir acciones de esta empresa?

Si se observa los datos de corto plazo, vemos una volatilidad significativa (desviación estándar alta) y una tendencia bajista marcada (-1,3948). Esto sugiere que en el futuro inmediato, la acción podría seguir experimentando fluctuaciones importantes y, posiblemente, una disminución en su precio.

En el mediano plazo, la volatilidad se reduce considerablemente, y la tendencia se vuelve positiva (0,176). Esto podría indicar una cierta estabilización y un potencial cambio de dirección a mediano plazo.

Para el largo plazo, la volatilidad es la más alta de los tres periodos, pero la tendencia es ligeramente negativa (-0,0617), casi plana. Aquí, la dispersión de los precios históricos es amplia, lo que implica un mayor riesgo, aunque la dirección general no es claramente bajista.

Desde el punto de vista fundamental, algunos indicadores son positivos: la rentabilidad del capital (6%) y el EBITDA (33.969B) sugieren una empresa con capacidad de generar beneficios. Sin embargo, la relación precio/beneficio (5) podría interpretarse de diversas maneras dependiendo del sector y las expectativas de crecimiento. Una relación P/E baja podría indicar que la acción está infravalorada, pero también podría reflejar preocupaciones sobre el futuro de la empresa.  

Considerando todo esto, mi perspectiva es cautelosa. En el Corto plazo dada la alta volatilidad y la tendencia bajista, no recomendaría una adquisición para obtener ganancias rápidas. El riesgo parece elevado. En el Mediano plazo La mejora en la tendencia es un punto a favor, pero aún necesitaríamos más análisis para confirmar si este cambio es sólido y sostenible. En el Largo plazo la alta volatilidad y la tendencia ligeramente negativa requieren una evaluación más profunda de los factores fundamentales y las perspectivas de la empresa a largo plazo.

A partir de estas ratios, se puede inferir  inferir lo siguiente sobre el comportamiento administrativo y contable reciente de Volkswagen:

 

Mayor riesgo financiero (a corto plazo): la ligera disminución de la ratio de solvencia sugiere una posición de liquidez a corto plazo potencialmente más ajustada.

Apalancamiento mejorado a largo plazo: La reducción significativa de la relación deuda-capital a largo plazo es una señal positiva para la estabilidad financiera a largo plazo. Sin embargo, el aumento de la ratio deuda total/capital justifica un examen más atento de la composición de su deuda.

Disminución de la eficiencia operativa: la disminución de la rotación de activos, los ingresos por empleado y, especialmente, las ganancias netas por empleado apuntan a posibles ineficiencias en la generación de ingresos y ganancias a partir de sus activos y fuerza laboral.

Cambio en la política de dividendos: el mayor rendimiento actual del dividendo junto con una tasa de crecimiento de dividendos negativa sugiere un posible cambio en su política de dividendos, posiblemente priorizando el rendimiento actual sobre el crecimiento futuro. La tasa de pago más alta también indica que se distribuye una porción mayor de las ganancias.

Gestión de inventario estable: la gestión de inventario parece consistente.

Ligera mejora en cobranzas: Son ligeramente más eficientes en el cobro de cuentas por cobrar.

Por ahora es prudente ser cautelosos y esperar a que se definan parámetros tanto técnicos como fundamentales, pues el comportamiento que se observa hasta el momento no es atractivo para los inversionistas.

BANCO DE BOGOTA (BBO)

 

El corto plazo muestra una volatilidad muy baja, lo que significa que el precio no fluctúa mucho. Esto puede interpretarse como estabilidad, pero también como ausencia de un impulso alcista significativo.

El rendimiento negativo (-0,71%) sugiere una ligera tendencia a la baja, lo que no es alentador para ganancias rápidas.

El coeficiente de determinación extremadamente bajo indica que no existe una tendencia lineal confiable para predecir los movimientos de precios a corto plazo.

La baja "Probabilidad de éxito" (22,77%) justifica una mayor investigación para comprender a qué se refiere "éxito" en este contexto.

No es particularmente atractiva para obtener ganancias especulativas a corto plazo. Podría ser adecuada para inversores que buscan estabilidad y bajo riesgo, pero no para quienes buscan ganancias rápidas. Se necesita más análisis para comprender la probabilidad de éxito.

El mediano plazo muestra una rentabilidad positiva del 10,08%, lo que es una señal positiva. La mayor desviación estándar y volatilidad sugieren un mayor riesgo, pero también el potencial de ganancias o pérdidas más significativas. El fuerte coeficiente de determinación (0,8071) indica una tendencia más confiable en el movimiento de precios a mediano plazo. La alta "Probabilidad de éxito" (87,23%) es muy alentadora y sugiere una mayor probabilidad de lograr el "éxito" definido dentro de este período de tiempo.

Parece más prometedor que a corto plazo. La rentabilidad positiva y la sólida tendencia sugieren potencial de crecimiento. Sin embargo, la mayor volatilidad exige que los inversores estén preparados para asumir cierto nivel de riesgo.

Los precios promedio y medianos son los más altos a largo plazo, lo que sugiere un crecimiento general del valor a muy largo plazo. Sin embargo, la rentabilidad extremadamente negativa (-64,07%) es una importante señal de alerta. Esto podría indicar una caída significativa en algún momento a largo plazo o un descenso prolongado. La alta desviación estándar y la volatilidad indican un riesgo sustancial para los inversores a largo plazo. La baja “Probabilidad de Éxito” (18,37%) refuerza la preocupación sobre el potencial a largo plazo basado en estos datos. El alto coeficiente de determinación (0,7923), si bien indica una tendencia, se contradice con el rendimiento negativo. Esta discrepancia requiere mayor investigación.

Muy cuestionable basándose únicamente en estos datos. La significativa rentabilidad negativa supera el aspecto positivo del crecimiento general de los precios. Esto requiere un análisis profundo de la causa de la rentabilidad negativa. Podría tratarse de un evento puntual o de un problema sistémico. El riesgo es alto, por lo que es fundamental obtener más información.

La Relación precio-beneficios de  9,9x (razonable, sugiere que la acción no es excesivamente cara en relación con las ganancias). La rentabilidad sobre los activos (ROA) de 0,80 % (relativamente baja, lo que indica que el banco no está generando muchas ganancias de sus activos). La rentabilidad sobre el capital (ROE) de  6,70% (Moderado, muestra la rentabilidad generada por la inversión de los accionistas)

La Beta de  0,93 (cerca de 1, lo que significa que el precio de la acción tiende a moverse en línea con el mercado, con una volatilidad ligeramente menor). Valor contable por acción de  47230 (Indica el valor del activo neto por acción). Las Ganancias por acción (EPS) de  3,69 (Muestra la rentabilidad por acción) La capitalización de mercado de  10,86T (Gran capitalización de mercado, lo que sugiere una empresa grande y relativamente establecida)

Evaluación del análisis fundamental:

La relación precio-beneficio es aceptable. El ROA es bajo, lo que supone una preocupación para la eficiencia. El ROE es moderado. La Beta sugiere un riesgo moderado en relación con el mercado. La capitalización de mercado indica un banco grande y establecido.

El Corto plazo no es muy atractivo para inversores en crecimiento. Adecuado solo para inversores con aversión al riesgo que buscan estabilidad, pero la baja probabilidad de éxito es preocupante.

En el Mediano plazo considerado el más prometedor según los datos recogidos, con rentabilidades positivas y una tendencia sólida. Sin embargo, debe considerarse la mayor volatilidad.

En el largo plazo ,lo más preocupante. La rentabilidad negativa es un problema importante. Se necesita más información para comprender la causa. Alto riesgo.

Con relación al análisis fundamental Las señales mixtas. Valoración razonable (PER), pero preocupación por la rentabilidad (ROA, ROE). El banco es grande y consolidado, lo que le ofrece cierta estabilidad.

No es posible afirmar con certeza si invertir en el Banco de Bogotá basándose únicamente en estos datos conseguidos ya que presenta un panorama mixto. El mediano plazo se ve relativamente bien, pero el largo plazo es preocupante. Es fundamental realizar una debida diligencia exhaustiva antes de tomar cualquier decisión de inversión.

BANCO DE COLOMBIA (BIC)

 

Realizando el análisis del Banco de Colombia, desde el 2020 -2025, se observa el siguiente comportamiento de la acción en la Bolsa de Valores:

En el corto plazo aquí se encuentran  los precios más altos en la media y mediana, pero también la menor dispersión reflejado en la desviación estándar baja. La moda también es alta. Esto podría sugerir una estabilidad reciente en precios elevados, aunque con un rango limitado. La pendiente de regresión positiva y relativamente alta indica una tendencia alcista en el corto plazo, aunque el coeficiente de determinación (R²) es bajo, lo que significa que esta tendencia no explica una gran parte de la variación en el precio.

En el mediano plazo Los precios medios y medianos son más bajos que en el corto plazo, pero la desviación estándar y el rango son significativamente mayores. La pendiente de regresión es mucho más pronunciada que en el largo plazo y con un R² alto, lo que señalaría una fuerte tendencia alcista en este periodo. Sin embargo, la mayor volatilidad también implica un mayor riesgo.

En el largo plazo los precios medios y medianos son los más bajos de los tres periodos, pero la desviación estándar es la más alta, reflejando una mayor variabilidad histórica. La pendiente de regresión es positiva pero muy baja, sugiriendo una tendencia alcista muy gradual a lo largo del tiempo, con un R² también bajo, lo que indica que otros factores han influido más en el precio a largo plazo.

Considerando este panorama, la perspectiva para el futuro de la acción del Banco de Colombia es cautelosamente optimista, pero con matices importantes según el horizonte temporal:

Es probable que la acción mantenga cierta estabilidad en los niveles actuales o experimente ligeros ascensos, dada la reciente tendencia. Sin embargo, la baja capacidad predictiva de la regresión sugiere que eventos externos o noticias específicas del sector podrían generar volatilidad. La fuerte tendencia alcista observada en el mediano plazo es una señal positiva. Si los factores que impulsaron este crecimiento (como condiciones económicas favorables, políticas del banco, o el sentimiento del mercado) persisten, la acción podría seguir apreciándose. No obstante, la mayor volatilidad exige un seguimiento cercano de los riesgos. El crecimiento histórico a largo plazo ha sido modesto y con mucha variabilidad. Para el futuro, el potencial de la acción dependerá de factores macroeconómicos a largo plazo en Colombia, la capacidad del Banco de Colombia para adaptarse a los cambios en el sector financiero (digitalización, competencia), y su rentabilidad sostenida. La baja correlación de la tendencia histórica sugiere que el análisis fundamental y las perspectivas económicas generales serán cruciales para predecir el rendimiento a largo plazo.

La salud general de la economía colombiana (crecimiento del PIB, inflación, tasas de interés) tendrá un impacto significativo en el rendimiento del sector bancario y, por ende, en la acción del Banco de Colombia.

Las decisiones estratégicas del Banco de Colombia, su eficiencia operativa y su capacidad para gestionar riesgos serán determinantes.

El panorama bancario está en constante evolución. La entrada de nuevos competidores (incluyendo Fintech) y la intensificación de la competencia podrían afectar los márgenes y el crecimiento del Banco de Colombia.

El apetito por el riesgo de los inversores y el sentimiento general hacia los mercados emergentes también influirán en el precio de la acción. Si bien los datos del mediano plazo muestran una tendencia alcista interesante, es crucial no perder de vista la mayor volatilidad. El largo plazo demanda un análisis más profundo de los fundamentos del banco y el entorno macroeconómico. En el corto plazo, la estabilidad podría persistir, pero la baja predictibilidad de la tendencia sugiere cautela.

Es recomendable complementar este análisis estadístico con un estudio fundamental exhaustivo del Banco de Colombia.

 

ETF SPY (SPY)

 

Un ETF (Exchange Traded Fund) es como un canasto que contiene diferentes inversiones, como acciones, bonos o materias primas. Imagina que, en lugar de comprar acciones de una sola empresa, con un ETF compras una parte de ese canasto, que ya tiene adentro una variedad de inversiones.

Para invertir en un ETF es similar a comprar acciones de una empresa:

1. Abre una cuenta de corretaje: Necesitarás una cuenta con una empresa que te permita comprar y vender inversiones en la bolsa de valores.
2. Existe una variedad de ETFs que se enfocan en diferentes cosas, algunas siguen el precio de un grupo grande de empresas (como el alineado al S&P 500), otras se enfocan en un sector específico (como tecnología o energía), e incluso hay ETFs de oro o de bonos Puede usarse herramientas de búsqueda que ofrecen las plataformas de corretaje para encontrar el que se ajuste a sus objetivos.
3. Una vez que encuentre el ETF, simplemente coloca una orden para comprar la cantidad de "acciones" (llamadas participaciones) que quieras. Al igual que con las acciones, el precio del ETF cambia durante el día según la oferta y la demanda.
4. Luego monitorea su inversión, después de comprar, puede seguir cómo le va al ETF a través de su cuenta.
5. Los ETFs son importante negociarlos por diversas razones:

• Diversificación: Con una sola compra, invierte en muchas cosas a la vez, lo que ayuda a reducir el riesgo. Generalmente, los ETFs tienen comisiones más bajas que otros tipos de fondos de inversión. La facilidad de adquirirlos ya que se compran y venden como acciones, así que es muy fácil entrar y salir cuando se desee. La mayoría de los ETFs muestran qué activos lo componen, así conoce exactamente en qué está invirtiendo. Un ETF es una forma práctica y accesible de invertir en una variedad de activos al mismo tiempo. Es como tener un pedacito de muchos negocios o mercados en una sola inversión.

Si se realiza el análisis del ETF SPY relacionado con el S&P500, se tiene que muestra una rentabilidad bastante atractiva del 62.87%. Presenta una volatilidad relativamente alta (0.1897). Y su Probabilidad de éxito Es muy alta, del 87.94%.

        En el mediano Plazo exhibe una rentabilidad negativa (-11.91%). La volatilidad es significativamente menor que en el largo plazo (0.0412). Y la probabilidad de éxito es muy baja, de tan solo 0.89%.

Finalmente, en el corto plazo, muestra una rentabilidad ligeramente negativa (-1.64%). La volatilidad es baja (0.0513). Y la probabilidad de éxito es moderada, del 37.42%. Ante este comportamiento la actuación del inversor debe de ser cautelosa y dependiente de su horizonte de inversión y tolerancia al riesgo.

Si su horizonte de inversión es a largo plazo, los datos sugieren un potencial de rentabilidad alto. Sin embargo, la volatilidad también es considerable, lo que implica que podría experimentarse fluctuaciones importantes en el valor de su inversión en el camino. La alta probabilidad de éxito a largo plazo es un punto a favor.

Si su horizonte de inversión es a mediano o corto plazo, los datos no son alentadores. La rentabilidad negativa y la baja probabilidad de éxito en estos periodos sugieren que podría no ser el momento más oportuno para invertir en el ETF SPY si el objetivo que persigue es obtener ganancias rápidas.

Es crucial entender el contexto económico actual y las perspectivas futuras del mercado estadounidense para complementar este análisis. Un inversor con alta tolerancia al riesgo podría considerar el potencial a largo plazo a pesar de la volatilidad, mientras que un inversor más conservador podría sentirse incómodo con las fluctuaciones a corto y mediano plazo.

Es importante recordar que la diversificación es clave en cualquier estrategia de inversión. no ponga todos tus recursos en un solo activo. Ahora bien, la beta de 1.01 sugiere que el ETF SPY tiende a moverse en línea con el mercado en general.

Si tiene un horizonte de inversión a largo plazo y una tolerancia al riesgo moderada al alza, el ETF SPY podría ser una opción a considerar, dada su rentabilidad histórica a largo plazo, sin embargo, es fundamental realizar un análisis más profundo del contexto actual del mercado y alinear esta inversión con su estrategia general y perfil de riesgo.

En cambio, si su horizonte es más corto, los datos sugieren que sería prudente buscar otras alternativas de inversión por el momento.

 

 

 

GRUPO BOLIVAR (SCA)

La media de $75,178.00 y una desviación estándar (SD) bastante alta de $75,300.00 sugieren una volatilidad significativa en el corto plazo. ¡Mira esa SD, casi igual a la media! La rentabilidad (RENT) es positiva en un 3.15%, lo cual es alentador, pero la volatilidad podría generar altibajos importantes. El rango de precios en este periodo es de $3,920.00, lo que refuerza la idea de fluctuaciones. El pronóstico a corto plazo se sitúa en $77,795.39, ligeramente superior a la media actual.

En el mediano plazo (M.P.) La media se ubica en $65,463.74 con una desviación estándar de $6,502.70, indicando una menor volatilidad en comparación con el corto plazo. La rentabilidad es notablemente alta, con un 24.67%. ¡Un rendimiento bastante atractivo! El rango de precios es más amplio que en el corto plazo ($21,320.00), lo que podría indicar movimientos significativos durante este periodo. El pronóstico para el mediano plazo es significativamente mayor, en $77,843.60.

En el largo plazo (L.P.) La media es de $66,149.58 con una desviación estándar de $9,812.06, mostrando una volatilidad intermedia entre el corto y el mediano plazo. La rentabilidad es negativa en un -4.68%. Esto podría ser una señal de desafíos o ajustes en el rendimiento a largo plazo. El rango de precios es el más amplio de los tres periodos ($59,950.00), lo que sugiere movimientos considerables a lo largo del tiempo. El pronóstico a largo plazo es de $61,122.27, inferior a la media actual, lo que podría indicar expectativas de un rendimiento más moderado o incluso una posible corrección.

Los indicadores fundamentales nos informan los siguiente, Un P/B (Precio/Valor Contable de 7.80% podría interpretarse como que la acción se cotiza con una prima sobre su valor contable por acción. En la Renta Activos Un 0.20% sugiere una eficiencia relativamente baja en la generación de beneficios a partir de sus activos. Un valor de 0.42 indica que la acción del Grupo Bolívar es menos volátil que el mercado en general. Esto podría ser atractivo para inversores con menor tolerancia al riesgo

La decisión de invertir siempre depende de tu perfil de riesgo, horizonte de inversión y objetivos financieros. Sin embargo, basándonos en estos datos:

El mediano plazo parece ofrecer el panorama más atractivo en términos de rentabilidad proyectada y una volatilidad moderada. El corto plazo presenta una rentabilidad positiva pero con una volatilidad muy alta, lo que podría ser adecuado para inversores con alta tolerancia al riesgo y estrategias de trading a corto plazo. El largo plazo muestra una rentabilidad negativa histórica y un pronóstico inferior a la media actual, lo que podría generar cautela para inversores a largo plazo, a menos que haya expectativas de cambios fundamentales en la empresa.

Es importante investigar más a fondo las razones detrás de la rentabilidad negativa a largo plazo. ¿Se deben a factores específicos de la empresa, del sector o de la economía en general? Analizar otros indicadores financieros y cualitativos de la empresa (como su posición en el mercado, gestión, perspectivas de crecimiento, etc.) sería crucial antes de tomar una decisión. El contexto económico actual en Bogotá y Colombia también podría influir en el rendimiento de la acción.

Si bien el mediano plazo luce prometedor en base a estos datos, es fundamental realizar un análisis más exhaustivo antes de tomar cualquier decisión de inversión. ¡Espero que este análisis inicial le sea de gran ayuda!

 

NVIDIA (NVDA)

Con esa mirada a largo plazo, partiendo desde el 2 de enero de 2020 a hoy 4 de abril de 2025 se observa ¡un incremento de más del 1400%! Espectacular. Y sí, esa dispersión y el sesgo a la derecha hablan de un crecimiento potente pero con altibajos en el camino. La kurtosis leptocúrtica sugiere que, aunque hay volatilidad, los precios tienden a agruparse más cerca de la media en el largo plazo.

Ahora, cuando nos acercamos al mediano y corto plazo, la historia cambia drásticamente. Ese descenso importante y el sesgo a la izquierda nos dicen que la tendencia reciente no ha sido la misma. La kurtosis platikúrtica en el mediano plazo, con precios más dispersos, contrasta con la leptocúrtica del corto plazo, donde los precios parecen estar encontrando un nuevo rango más estrecho tras la caída.

El análisis fundamental pinta un panorama de una empresa sólida, con márgenes de rentabilidad altísimos y un crecimiento significativo (ese EBITDA es impresionante). Sin embargo, ese PER de 31.9x podría indicar que el precio ya incorpora altas expectativas de crecimiento. La beta de 1.96 nos recuerda que es una acción que tiende a moverse más que el mercado general.

Y luego está el análisis técnico... ¡7 de 12 indicadores apuntando a venta y 3 en sobreventa! Las medias móviles también en esa línea. Es como si el mercado estuviera diciendo: "¡Ojo, pausa!".

Si bien los fundamentales de Nvidia se ven muy robustos a largo plazo, la fuerte señal de venta del análisis técnico, especialmente en el corto y mediano plazo, es una bandera roja importante. La caída reciente en el precio y la confirmación de múltiples indicadores técnicos sugieren que podría haber más presión bajista en el futuro cercano.

Más bien, coincido con la conclusión del análisis técnico: es momento de observar el mercado con lupa. Estar atento a las señales que indiquen un posible punto de inflexión, ese "valle" que se espera, sería la estrategia más prudente. Podría buscar patrones de reversión alcista en los gráficos, divergencias en los indicadores de sobreventa o incluso noticias fundamentales que actúen como catalizador positivo.

Nvidia tiene un potencial enorme a largo plazo, pero el momento actual parece indicar que es mejor esperar a que se calme la turbulencia antes de considerar una entrada. ¡Paciencia y observación activa serían tus mejores aliados ahora mismo!

 

BOLSA MERCANTIL DE COLOMBIA (BMC)

En la Perspectiva de largo plazo, el crecimiento del 49.32% en más de cinco años es robusto, La volatilidad de 0.3480 sugiere movimientos considerables en el precio a lo largo del tiempo, algo normal en inversiones de largo plazo. El sesgo negativo y la kurtosis platikúrtica podrían indicar eventos inesperados o una distribución de rendimientos más dispersa de lo habitual. Es bueno tener esto en mente para el largo horizonte. Una probabilidad de éxito del 94.97% es muy atractiva, al igual que esa diferencia entre soporte y resistencia de $1450. La pendiente de regresión positiva (1.312x) y un coeficiente de determinación de 0.6817 señalan una tendencia alcista con una correlación moderada.

Si observamos el mediano plazo, se puede establecer que el crecimiento del 11.79% en un periodo más corto también es positivo. Una volatilidad mucho menor (0.04000) indica una mayor estabilidad en el precio reciente. El sesgo negativo similar al largo plazo, pero con una kurtosis leptocúrtica, sugiere que aunque hay una ligera asimetría, los movimientos de precio recientes tienden a agruparse más cerca de la media. La probabilidad de éxito del 67.36% es menor que en el largo plazo, lo cual podría reflejar incertidumbre en el corto a mediano plazo. La pendiente de regresión más pronunciada (2.1166x) con un coeficiente de determinación menor (0.4251) podría indicar una tendencia alcista más fuerte en el corto plazo, pero con menor consistencia.

Las Perspectiva de Corto Plazo Un crecimiento del 0% y volatilidad nula en 10 días sugieren un periodo de consolidación o falta de movimiento reciente. La ausencia de diferencia entre soporte y resistencia en este lapso es coherente con la estabilidad observada.

En cuanto a los  fundamentales que presentan son bastante sólidos:  Una relación Precio/Beneficio de 9.5x podría indicar que la acción no está excesivamente cara. Una rentabilidad sobre el capital (ROE) del 15.5% es atractiva y muestra eficiencia en el uso del capital. Una relación Precio/Libro de 1.5x también se considera razonable en muchos sectores. Un EBITDA considerable de 35.498B refleja la capacidad de la empresa para generar beneficios operativos. Una beta de 0.16 sugiere que la acción tiene una sensibilidad muy baja a los movimientos del mercado en general, lo que podría ser atractivo en un portafolio diversificado. Una capitalización de mercado de 129.1B indica una empresa de gran tamaño y, presumiblemente, con cierta estabilidad.

La neutralidad de los 12 indicadores técnicos es una señal de indecisión en el mercado a muy corto plazo. Que 7 de las 12 medias móviles promuevan venta podría indicar una presión bajista incipiente o una señal de que la tendencia alcista a corto plazo podría estar perdiendo fuerza.

Considerando todo este panorama, mi perspectiva sería cautelosamente optimista para una inversión a largo plazo. Los fundamentales sólidos y el crecimiento histórico son puntos fuertes importantes. La volatilidad y las características de la distribución de rendimientos en el largo plazo son factores a monitorear, pero no necesariamente desalentadores para un inversor con un horizonte temporal amplio.

Para el mediano plazo, la situación parece un poco más incierta. Si bien el crecimiento reciente es positivo, la menor probabilidad de éxito y las señales mixtas del análisis técnico sugieren que podría haber fluctuaciones o un periodo de consolidación.

En el corto plazo, la falta de movimiento y las señales de venta de algunas medias móviles no ofrecen un catalizador claro para una compra inmediata.

Si su horizonte de inversión es principalmente a largo plazo, los datos fundamentales y el crecimiento histórico respaldan considerar una posición en BMC. Sin embargo, dada la neutralidad del análisis técnico a corto plazo, podría considerar escalonar su entrada, comprando gradualmente en lugar de realizar una gran inversión de inmediato. Esto le permitiría promediar su precio de compra y mitigar el riesgo de entrar justo antes de una posible corrección a corto plazo.

Si su enfoque es más de mediano plazo, la situación requiere más cautela. Esperaría a ver una confirmación de una tendencia alcista por parte de los indicadores técnicos antes de tomar una decisión de compra.

Para el corto plazo, no veo una señal clara de compra en este momento.

Es crucial recordar que esta es solo una perspectiva basada en la información encontrada. Cada inversor tiene su propia tolerancia al riesgo, horizonte de inversión y objetivos financieros. se recomendaría complementar este análisis con su propia investigación y, si lo considera necesario, consultar con un asesor financiero.

¡Espero que esta perspectiva le sea de gran utilidad para tomar su decisión!

TESLA. INC (TSLA)

 

A largo plazo, ese crecimiento del 734.83% desde 2020 es innegablemente atractivo. Sin embargo, la volatilidad del 0.3942 y esa probabilidad de éxito del 59.34% sugieren que el camino no ha sido ni será lineal. La pendiente positiva de la tendencia primaria indica un crecimiento subyacente, pero el bajo coeficiente de determinación (0.2358) nos dice que hay muchos otros factores en juego que no se explican solo con esa línea de tendencia.

En el mediano plazo, la imagen es más preocupante. Ese decrecimiento del -29.50% y la bajísima probabilidad de éxito del 5.44% son señales de alerta claras. La pendiente negativa de la tendencia secundaria y un coeficiente de determinación más alto (0.5776) sugieren una tendencia bajista más definida en este periodo.

A corto plazo, la continuación de la tendencia bajista, aunque con menor volatilidad, y esa probabilidad de éxito de tan solo el 1.44% no invitan a entrar en este momento.

Ahora, mirando los fundamentales, una relación precio-beneficio de 108.3x es bastante alta. Esto sugiere que el precio de la acción ya incorpora expectativas de crecimiento futuro significativas. Una rentabilidad sobre el capital del 10.5% es sólida, pero hay que ponerla en contexto con ese P/E elevado. El precio de libros de 10.6x también indica una valoración premium. Un EBITDA robusto de 13.027B es positivo, pero la beta de 2.58 nos advierte que la acción tiende a ser mucho más volátil que el mercado en general.

Si bien el crecimiento a largo plazo es innegable y los fundamentales muestran una empresa sólida,

La fuerte tendencia bajista en el mediano y corto plazo, junto con una probabilidad de éxito muy baja en esos horizontes, sugiere que podría haber más correcciones en el precio antes de ver una recuperación sostenida. La alta relación precio-beneficio también implica un mayor riesgo de corrección si las expectativas de crecimiento no se cumplen.

No me lanzaría a invertir ahora. Es preferible ver señales claras de un cambio de tendencia, especialmente en el mediano plazo. Seguiría de cerca los resultados trimestrales de la empresa, las noticias del sector de vehículos eléctricos y energías renovables, y cualquier factor macroeconómico que pueda afectar a Tesla.

Si observo señales de recuperación y sigo creyendo en el potencial a largo plazo de Tesla, podría considerar una estrategia de compra gradual para mitigar el riesgo de entrar en un punto alto.

Aunque Tesla es una empresa fascinante con un potencial disruptivo enorme, los datos recientes sugieren que podría no ser el momento óptimo para iniciar una inversión, al menos no sin una confirmación más clara de un cambio de tendencia. ¡La paciencia podría ser clave aquí!

 

DUBBER CORP (DUB)

Dubber Corporation Limited, es una empresa búlgara de soluciones de software, proporciona servicios de grabación unificada de llamadas e inteligencia artificial de conversación a la industria de las telecomunicaciones en Europa, Estados Unidos y a escala internacional. Ofrece soluciones de grabación de llamadas, captura unificada de conversaciones e inteligencia de conversaciones. La empresa era conocida anteriormente como Crucible Gold Limited y cambió su nombre a Dubber Corporation Limited en diciembre de 2014. Dubber Corporation Limited se constituyó en 1999 y tiene su sede en Melbourne (Australia).

La alta rentabilidad histórica a largo plazo es atractiva. Sin embargo, la alta volatilidad y la kurtosis platikúrtica indican un mayor riesgo e incertidumbre. Si eres un inversor con alta tolerancia al riesgo y un horizonte de inversión a largo plazo, esta acción podría ser una opción. La ligera desvalorización y la baja pendiente de la curva de regresión no son alentadoras. La baja volatilidad y la kurtosis leptokúrtica sugieren una menor incertidumbre, pero el potencial de ganancia parece limitado. No se recomienda para inversores que buscan ganancias rápidas. La alta probabilidad de éxito y el alto límite de confianza son positivos, pero el rango muy reducido entre resistencia y soporte limita el potencial de movimiento del precio. No se recomienda para inversores que buscan ganancias significativas a corto plazo.

Es crucial considerar el contexto económico general de Bulgaria y el sector en el que opera la empresa. Se recomienda realizar un análisis fundamental de la empresa, incluyendo sus estados financieros, gestión y perspectivas de crecimiento. No inviertas todo tu capital en una sola acción. La diversificación es clave para reducir el riesgo.

La acción muestra un comportamiento mixto. La alta rentabilidad a largo plazo es un punto a favor, pero la alta volatilidad y la incertidumbre son riesgos a considerar. Para inversores a mediano y corto plazo, la acción no parece ofrecer un potencial de ganancia atractivo.

ECOPETROL(EC)

Este análisis se realiza el 3 de abril de 2025

Ecopetrol es una empresa de economía mixta, de carácter comercial, organizada bajo la forma de sociedad anónima, del orden nacional, vinculada al Ministerio de Minas y Energía

En el largo plazo presenta una desvalorización significativa Una caída del -37.05% desde enero de 2020 es un dato duro. Indica una tendencia bajista importante en este periodo. Una volatilidad de 0.1687 sugiere que el precio ha experimentado fluctuaciones considerables.

Aunque el sesgo que presenta a la derecha (0.8528) indica que las colas de precios altos son más pronunciadas, la leptokurtosis (0.6494) sugiere que los movimientos tienden a concentrarse alrededor de la media, con picos más agudos y colas más pesadas que una distribución normal. Esto podría significar periodos de estabilidad interrumpidos por movimientos bruscos.

La gran diferencia de $2230 entre el soporte ($1380) y la resistencia ($3610) refleja esa volatilidad y la incertidumbre en el precio a largo plazo. Un 23.74% de probabilidad de éxito sugiere que, basándonos en el comportamiento histórico a largo plazo, las probabilidades no están a tu favor para una inversión en este horizonte.

En el mediano plazo presenta una valorización reciente con un aumento del 12.97% desde enero de 2025 enseñando un cambio de tendencia en este periodo. La volatilidad de 0.06469 es considerablemente menor que en el largo plazo, indicando una mayor estabilidad relativa en este periodo. El sesgo negativo (-0.3556) sugiere que las colas de precios bajos son más pronunciadas, y la platikurtosis (-0.7292) indica una distribución es más "plana" con menos concentración alrededor de la media y colas más delgadas. Esto podría implicar movimientos de precio más dispersos y menos extremos.

El rango de $485 entre $1760 (soporte) y $2245 (resistencia) sugiere una menor fluctuación de precios en este periodo. Un 71.58% de probabilidad de éxito es un indicador positivo para este horizonte temporal.

En el corto plazo presenta una ligera desvalorización Una caída de -0.95% en un periodo corto no es significativa por sí sola. La volatilidad de 1.4281 es extremadamente alta, lo que indica movimientos de precio muy rápidos e impredecibles en el corto plazo. Un sesgo positivo (0.3126) y platikurtosis (-0.4463) sugieren una ligera tendencia a movimientos alcistas más pronunciados, pero con datos dispersos y menos concentrados en la media.

El rango de $100 entre $2075 (soporte) y $2175 (resistencia) podría parecer una menor fluctuación, pero dada la altísima volatilidad, estos niveles podrían romperse fácilmente.

Un 17.20% de probabilidad de éxito en el corto plazo es una señal de advertencia.

Considerando estos tres horizontes, la imagen es compleja:

En el largo plazo pinta un panorama bajista con alta incertidumbre. La desvalorización significativa y la baja probabilidad de éxito no son alentadoras para una inversión a largo plazo en este momento, a menos que haya un cambio fundamental en la empresa o el mercado que no se refleje en estos datos históricos.

En el mediano plazo ofrece un rayo de esperanza con una valorización reciente y una alta probabilidad de éxito. Esto sugiere que podría haber una oportunidad para una inversión a medio plazo, aprovechando esta tendencia alcista. Sin embargo, la platikurtosis indica que los movimientos podrían ser menos predecibles.

En el corto plazo se presenta como altamente riesgoso debido a la extrema volatilidad y la baja probabilidad de éxito. Intentar operar en este horizonte parece más especulativo que una inversión basada en un análisis sólido.

Este análisis obliga que para determinar una compra en este activo se debe ser cauteloso. Si bien la tendencia histórica es negativa en el largo plazo, el cambio en el mediano plazo es significativo. El mediano plazo se muestra  atractivo en este momento. La valorización reciente y la alta probabilidad de éxito sugieren una posible oportunidad. Sin embargo, investigaría a fondo las razones detrás de este cambio de tendencia. ¿Es sostenible? ¿Hay catalizadores específicos? . Evitaría a toda costa el corto plazo dada la altísima volatilidad. A menos que tuviera una estrategia de trading muy específica y una alta tolerancia al riesgo, las probabilidades no favorecen una compra en este horizonte.

Antes de tomar cualquier decisión, profundizaría en los fundamentos de la empresa en el contexto del mercado   y e l volumen de negociación

Si bien el largo plazo genera preocupación y el corto plazo es demasiado volátil, el mediano plazo presenta una oportunidad interesante. Sin embargo, se requiere una investigación adicional para comprender la sostenibilidad de esta tendencia antes de tomar una decisión de compra.

 

 

 

 

 

 

 

 

LA PARADOJA DE LA DEMOCRACIA: ¿IGNORANCIA O INTENCIÓN PERVERSA?

La democracia, en su concepción ideal, se erige como el sistema político donde el poder emana del pueblo, y sus representantes, los legisladores, son los encargados de materializar la voluntad popular en leyes que beneficien a la sociedad en su conjunto. Sin embargo, la realidad política en muchos países dista de este ideal, presentando un escenario donde los miembros del órgano legislativo, lejos de ser servidores públicos, se convierten en artífices de leyes que perjudican gravemente a los ciudadanos, especialmente a los más vulnerables.

Este fenómeno plantea una interrogante inquietante: ¿cómo es posible que, en un sistema democrático, se perpetúe la elección de legisladores que actúan en detrimento de sus representados? ¿Es acaso el resultado de la ignorancia de los votantes, o responde a una intención deliberada de los legisladores de socavar los derechos y el bienestar de la población?

Un análisis socioeconómico profundo revela que la respuesta a esta pregunta es multifactorial, y que tanto la ignorancia de los ciudadanos como la perversidad de algunos legisladores juegan un papel determinante en la perpetuación de este ciclo vicioso.

La ignorancia, entendida como la falta de conocimiento y comprensión de los asuntos públicos, constituye un terreno fértil para la manipulación y el engaño. En muchos casos, los votantes carecen de la información necesaria para evaluar críticamente las propuestas y el historial de los candidatos, lo que los hace susceptibles a la propaganda y a las promesas vacías.

Además, la apatía y el desinterés político son comunes en sociedades donde la desigualdad y la exclusión generan frustración y desconfianza hacia las instituciones. En este contexto, la participación electoral disminuye, y el poder se concentra en manos de grupos minoritarios que defienden sus propios intereses, a menudo en detrimento del bien común.

Por otro lado, la existencia de legisladores que actúan con malicia, movidos por intereses personales o de grupo, es una realidad innegable. Estos individuos, lejos de buscar el beneficio de la sociedad, utilizan su posición para promover leyes que favorecen a sus aliados y perjudican a sus adversarios.

La corrupción, el clientelismo y el tráfico de influencias son prácticas comunes en algunos sistemas políticos, donde los legisladores utilizan su poder para enriquecerse ilícitamente o para consolidar su control sobre el aparato estatal. En estos casos, la democracia se convierte en una fachada que oculta una realidad de abuso y explotación.

La combinación de ignorancia y perversidad crea un círculo vicioso de desigualdad y exclusión, donde las leyes injustas perpetúan la pobreza y la marginación, y la falta de oportunidades limita el acceso a la educación y a la información, perpetuando así la ignorancia y la apatía.

En este contexto, la democracia se convierte en un sistema disfuncional que no cumple su promesa de igualdad y justicia. Para romper este círculo vicioso, es necesario implementar medidas que promuevan la educación cívica, la participación ciudadana y la transparencia en la gestión pública.

La perpetuación de legisladores que actúan en detrimento de los ciudadanos en un sistema democrático es un fenómeno complejo que responde tanto a la ignorancia de los votantes como a la perversidad de algunos legisladores. Para superar esta situación, es fundamental fortalecer la educación cívica, promover la participación ciudadana y garantizar la transparencia en la gestión pública. Solo así se podrá construir una democracia que cumpla su promesa de igualdad, justicia y bienestar para todos.